Чи є позитивні наслідки від введення санкцій. Вплив санкцій на економіку Росії

Пройшов вже рік з тих пір, як США в зв'язку з українською кризою ввели перші персональні (проти окремих російських політиків і бізнесменів) санкції, до яких приєднався Євросоюз та інші західні країни. Згодом персональні списки неодноразово доповнювалися і розширювалися, а в липні були введені перші секторальні санкції, найбільш чутливі для вітчизняної економіки.

Як вплинули санкції на економіку Росії? Чому в ній виникли кризові явища? Що потрібно зробити для виходу з ситуації, що склалася? Як будувати економічну політику в подальшому?

Спробуємо відповісти в даній країні на всі ці питання.

В кінці січня в своєму щорічному зверненні до Конгресу Президент США Б.Обама заявив про те, що західні санкції «порвали економіку Росії на шматки». Цю оцінку швидко підхопили закордонні та російські ліберальні ЗМІ, які широко розтиражували тезу про те, що в результаті санкцій в Росії настала економічна «катастрофа» і повний «колапс». А польське видання wPolityce навіть передбачило наближення тотального дефіциту продовольства і масових голодних бунтів. З цього випливав висновок: Москва повинна піти на радикальні поступки в українській кризі, після чого Захід скасує санкції, і в країну повернеться економічне процвітання, як це було в період нульових років.

Минуло два з гаком місяці після виступу Обами, але «розірвана на шматки» економіка Росії продовжує функціонувати, як не прикро це звучить для мешканців вашингтонського Білого Дому, варшавського палацу Радзивілів і їх вітчизняних симпатиків, для яких «чим гірше, тим краще». Літаки літають, машини їздять, ТЕС, ГРЕС і АЕС виробляють електрику, булочні печуть хліб, двірники прибирають сніг, люди ходять на роботу, полиці магазинів ломляться від продовольства та інших товарів, черг не спостерігається. Не видно, щоб хтось помирав з голоду. Рубль худо-бідно стабілізувався і навіть почав зростати. Назвати це «катастрофою», «колапсом», «розривом на шматки» можуть тільки люди з дуже багатою уявою.

І масових народних бунтів, які, як очікували в Вашингтоні, Брюсселі, Варшаві та штабах російської несистемної опозиції, зметуть з лиця землі «кривавий путінський режим», не спостерігається. Навіть посадок представників п'ятої колони не відзначено: як бігали по демонстраціям, як ходили з доносами в американське посольство, як викривали владу зі студії «Ехо Москви», як рвали портрети В.В.Путіна, так і продовжують бігати, ходити, викривати і рвати . Йому, однак, від цього ні гаряче, ні холодно: рейтинги як виросли, так і продовжують залишатися високими. Правда, ліберальні російські ЗМІ з болем розповіли нам про те, що зникнення з полиць магазинів хамона і фуагра доставило неймовірні страждання пані К.Собчак, яку в елітних московських нічних клубах і бутиках вважають «совістю російського народу», і вона навіть змушена була терміново виїхати за кордон, але, думаю, цю гірку втрату громадяни Росії як-небудь перенесуть.

У той же час безглуздо заперечувати, що вітчизняна економіка дійсно переживає не найкращі часи. У першому кварталі 2015 р позначилися явні ознаки спаду. За оцінками Мінекономрозвитку ВВП РФ в поточному році скоротиться на 2,5%, а за оцінками Світового Банку - в діапазоні від 2,9% до 3,8%. Боляче вдарили по найменш забезпеченим верствам населення стрибок інфляції на продовольство та інші товари народного споживання. Зростає безробіття. Знижується рівень життя більшості громадян.

Але ось питання питань: чи дійсно причина кризових явищ в західних санкції або в чомусь ще?

Аналіз показує, що негативні тенденції в нашій економіці, в т.ч. уповільнення темпів економічного зростання, спостерігалися протягом ряду років ще до української кризи. Якщо в 2011 році ВВП Росії виріс на 4,3%, то в 2012 - на 3,4%, а в 2013 - всього на 1,3%.

Основна причина полягала в накопиченні структурних деформацій, дисбалансів і диспропорцій, які стали результатом ліберальної економічної політики, сконструйованої за кресленнями МВФ. Таких деформацій і диспропорцій накопичилося багато, але візьмемо чотири основних. Перша - гіпертрофована роль паливно-енергетичного сектора і деградація обробної промисловості, які були обумовлені націленістю економіки на вивезення нафти, газу та іншої сировини. Друга - вузька спрямованість експорту енергоресурсів на Європу при нерозвиненості інших географічних напрямків зовнішньої торгівлі. Відповідно, переважна частина нових нафтогазових проектів реалізовувалася у співпраці (фінансовому та технологічному) з європейськими та американськими компаніями. Третя - масоване нарощування російськими банками і кампаніями зовнішніх запозичень на тлі широкомасштабної витоку капіталів з країни. І, нарешті, четверта, що випливає з двох попередніх, - невідповідність зовнішньополітичного курсу (спроба оскаржити домінування Заходу на міжнародній арені і побудувати багатополярний світ у співпраці з державами БРІКС) зовнішньоекономічних зв'язків (орієнтація товарних і фінансових потоків на Захід).

Модель економічного зростання, що спирається на розширення експорту енергоресурсів та інших видів сировини, так-сяк працювала в умовах «глобалізації» світової економіки і постійного зростання світових цін на нафту, однак після глобальної фінансово-економічної кризи
2008-2009 рр. повністю вичерпали себе. Якщо до кризи 2008-2009 рр. експорт, який був основним драйвером економічного зростання, збільшувався щорічно на 27-30%, то в 2012 р - тільки на 2,4%, а в 2013 році - задовго до української кризи та прийняття Заходом санкцій, - вперше знизився в абсолютному вираженні (на 1,2%).

Різке уповільнення темпів зростання експорту в 2012 році і зниження обсягу вивезення товарів в абсолютному вираженні в 2013 році відбулося незважаючи на надзвичайно сприятливу кон'юнктуру на світових ринках енергоносіїв і металів (середня ціна на нафту в 2012 році склала 110,5 дол. За барель, а в 2012 року - 107,9 дол.) і призвело до погіршення більшості фінансово-економічних показників. Так, промислове виробництво в 2013 р зросла лише на 0,3%, інвестиції в основний капітал скоротилися на 0,3%, а золотовалютні резерви впали на 28 млрд. Доларів або на 5,2%. Позитивне сальдо зовнішньої торгівлі зменшилася на 7,8% - до 177,3 млрд. Доларів. Курс рубля по відношенню до долара знизився на 7,5%, а до євро - на 12%. Прискорився відтік капіталу з країни. Державний зовнішній борг за рік виріс на 18,4%, або на 284 млрд. Руб., А внутрішній - на 368,1 млрд. Руб., Або 9,1%.

У першій половині 2014 року, тобто ще до введення секторальних санкцій і падіння цін на нафту, відбулося подальше погіршення основних макроекономічних показників, в т.ч. зниження темпів зростання ВВП (у I кварталі - 0,9% в річному обчисленні, у II кварталі - 0,8%). У другій половині року тенденції до уповільнення зростання дещо посилились, але не радикально: в третьому кварталі ВВП виріс на 0,7%, а в четвертому - на 0,4%.

В результаті за весь 2014 рік ВВП збільшився всього на 0,6%. Зовнішньоторговельний оборот скоротився на 7,3% (до 801,6 млрд. Доларів) причому експорт впав на 5,7% (до 496,6 млрд. Доларів), а імпорт - на 9,8% (до 308,0 млрд. доларів). Промислове виробництво знизилося на 0,4%. Чистий відтік капіталу з Росії досяг 151,5 млрд. Доларів. Інвестиції в основний капітал впали на 2,8%. Золотовалютні резерви країни скоротилися за на 124,135 млрд. Доларів або на 24,4%. Курс рубля впав в 2 рази (з 32,6 руб. За 1 дол. США за станом на 1 січня 2014 року до 65 руб. В кінці 2014 року). Інфляція на споживчому ринку «зашкалила» за 11%.

Таким чином, західні санкції не породили кризу і не «порвали» вітчизняну економіку «на шматки», а лише посилили в ній негативні тенденції, що проявилися за кілька років до української кризи.

У російських ЗМІ з'явилося досить багато припущень про суму збитку, який російській економіці завдали санкції і зниження цін на нафту. Найчастіше тиражуються оцінки Мінфіну - 100-150 млрд. Доларів від зниження цін на нафту і 40-50 млрд. Доларів - від санкцій, хоча ніяких більш-менш докладних даних про те, яким чином фахівці цього міністерства вийшли на підсумкові суми, не наводиться . За розкиду цифр можна припустити, що підрахунки ці дуже приблизні і швидше за все зроблені за допомогою стельової-пальцевого методу.

Більш важливим видається не кількісна оцінка впливу санкцій, а той факт, що саме накопичені структурні диспропорції в російській економіці зумовили її вразливість перед впливом ззовні, створили ті больові точки, по яких обачливо вдарив Захід.

Поки найбільш сильний вплив санкцій відчуває банківський сектор, який втратив доступу до західних кредитів. За підсумками 2014 року прибуток російських фінансових установ впала на 40%, а в січні-лютому 2015 року тридцять найбільших банків Росії отримали загальний збиток в обсязі 22,76 мільярда рублів. Виник дефіцит ліквідності, який держава змушена гасити, щоб не допустити масових банкрутств фінансових установ.

Через підвищення процентної ставки і швидкого зростання цін на товари тривалого користування (в основному, імпортні), а також збільшення ризиків неповернення швидко скорочуються обсяги споживчого кредитування. Число заявок громадян на видачу кредитів впало в лютому на 50%, а банки видали громадянам в три рази менше позик, ніж за аналогічний період минулого року.

Втім, немає лиха без добра. Агресивне нарощування обсягу споживчих кредитів (на 30-35% щорічно) було вельми вигідно банкам: вони брали кредити на Заході під низькі відсотки і видавали їх фізичним особам з величезною маржею без будь-якого забезпечення. Хоча такі кредити і сприяли економічному зростанню, стимулюючи внутрішній споживчий попит, вони створювали високі ризики для економіки: багато економістів передбачали, що в умовах зниження темпів зростання ВВП штучно надувається мильний міхур споживчого попиту скоро лопне. Про можливість такого сценарію свідчить стрімке зростання простроченої заборгованості фізичних осіб за банківськими кредитами: за рік вона підскочила на 51,6% - до 1 трлн. рублів, що складає майже 1,4% ВВП країни. Голова Уряду вже доручив Мінфіну подати пропозиції щодо заснування спеціального Банку, який буде займатися викупом проблемних активів кредитних організацій. Швидко скорочується корпоративний зовнішній дол, який до початку 2014 року борг досяг надзвичайно високого рівня - 651 млрд. Доларів (борги банків - 214 млрд. І компаній - 437 млрд.), Перевищивши майже в 9 разів державну зовнішню заборгованість (74 млрд.). За 2014 рік він зменшився на 105 млрд. Доларів (до 546 млрд. Доларів).

Фінансові санкції стали відчуватися і в реальному секторі економіки. Російським підприємствам, особливо малим і середнім, все важче отримати банківський кредит. Обсяг кредитів нефінансовим організаціям в лютому поточного року зменшився в порівнянні з січнем на 4,7%.

Набагато більш значний негативний вплив на поточну економічну ситуацію в країні надав обвал світових цін на нафту, проте було б помилкою вважати його результатом стихійних ринкових процесів і відокремлювати від офіційно оголошених санкцій. Хоча Б.Обама в виступі перед Конгресом тактовно промовчав про це, поряд з офіційними санкціями в якості запобіжного тиску на неугодні режими американська адміністрація нерідко використовує підривні операції в економічній області, в т.ч. маніпуляції на світовому ринку нафти. Ось і в 2014 році Вашингтон доклав великих зусиль для того, щоб обрушити ціни на нафту з метою дестабілізації фінансової системи РФ, Ірану, Венесуели та інших «недружніх» країн. У березні 2014 року уряд США викинув на ринок частина стратегічних запасів нафти, а трохи пізніше Б.Обама відвідав Саудівську Аравію і, як повідомлялося в західних ЗМІ, обговорив з королем цієї країни «узгодження дій в грі на зниження цін на нафту і газ». В результаті ціни на нафту сорту Юралс у другому півріччі впали з 108 до 54 доларів за барель.

Американці застосовують проти Росії і інші методи економічної війни. Явно з подачі адміністрації США міжнародні (а фактично американські) рейтингові агентства знизили кредитні рейтинги Росії до рівня нижче інвестиційного, хоча всі макроекономічні показники нашої країни відповідають рейтингам на 2-3 ступені вище. Це ще більше ускладнило доступ російських господарюючих суб'єктів до світових ринків капіталу.

Паніка на валютному ринку, падіння курсу рубля, подальше зниження експорту і дохідної частини держбюджету, стрибок цін на споживчі товари, знецінення накопичень і зниження рівня життя більшості громадян, зростання банкрутств і безробіття - ось неповний перелік наслідків від падіння нафтових цін.

Негативний вплив санкцій на видобуток нафти і газу поки відчувається слабо, але з часом воно буде наростати. Обмеження фінансового і технологічного характеру проти російських компаній ПЕК ставлять під питання освоєння нових родовищ, зокрема, на шельфі арктичних морів. Західні компанії вже змушені відмовитися від низки проектів. Наприклад, ExxonMobil заморозила співпрацю з російськими компаніями по шельфових проектів, в т.ч. по освоєнню нового великого родовища "Перемога" в Карському морі.

Можуть також прискоритися темпи падіння видобутку на діючих нафтових родовищах Західного Сибіру. Обсяги видобутку на таких родовищах в останні роки підтримувалися за рахунок використання технологій горизонтального буріння або багатозонного гідророзриву пласта, які увійшли до списку санкцій. Наприклад, в 2013 році 42% нових свердловин «Газпромнафти» були пробурені горизонтальним методом, а багатозонний гідророзрив пласта застосовувався в 57% свердловинах, пробурених з використанням нетрадиційних технологій.

За попередніми оцінками, ембарго на експорт технологій в поєднанні з фінансовими санкціями щодо компаній ПЕК може призвести протягом найближчих трьох років до зниження річного видобутку нафти на 25-26 млн. Тонн на рік (тобто на 5%) і відповідного падіння експорту, що рівнозначно втраті 10-11 млрд. доларів на рік за поточними цінами.

В оцінці впливу офіційних санкцій і таємних методів економічної війни на економіку Росії не можна випускати з виду питання про їх тривалості і можливості посилення.

Ще восени минулого року Б. Обама кілька разів називав Росію в числі «трьох головних загроз людству» поряд з терористичною організацією «Ісламська держава» і лихоманкою «Ебола». Ті, хто знайомий з американською політичною кухнею, розуміють: на такому рівні подібні заяви «з кондачка» не робляться. Їм передує ретельний аналіз і вироблення зовнішньополітичних рішень шляхом узгодження позицій всіх зацікавлених відомств - апаратів Білого Дому і радника президента з національної безпеки, Державного департаменту, ЦРУ і Міністерства оборони, - а також оформлення цих рішень у вигляді президентських директив з національної безпеки (NSDD). Можливо, через кілька десятків років, коли директиви нинішнього президента США будуть розсекречені і стануть доступними для громадськості, наші внуки дізнаються чимало цікавого і навіть шокуючого про американську політику щодо Росії.

Очевидно, відповідно до прийнятих президентом рішеннями офіційні особи США, включаючи відому Дженніфер Псакі, зробили навесні поточного року кілька заяв про те, що санкції триватимуть до тих пір, поки Крим не буде повернений Україні, хоча не уточнили, які саме. Пізніше ця теза була підтримана керівництвом Євросоюзу, зокрема, комісаром з питань зовнішньої політики Федеріка Могеріні, а також пані Меркель.

Після таких заяв всім розсудливим людям в Росії стало зрозуміло, що санкції - це всерйоз і надовго.

Ця думка зміцнилося після того, як в середині березня 2015 року відбулася зустріч радника президента США з національної безпеки Сьюзан Райс і глави МЗС Німеччини Штайнмайера, за підсумками якої сторони заявили, що введуть нові санкції в разі порушення Росією мінських угод по Україні. Не треба ходити до ворожки, щоб зрозуміти, кого Захід звинуватить в разі загострення ситуації на Сході України незалежно від того, хто буде ініціатором загострення. А то, що таке загострення можливо, випливає з самої логіки розвитку будь-якої громадянської війни і будь-якого регіонального конфлікту.

Але які нові санкції можуть ввести США та інші західні країни?Відповісти на це питання можна, проаналізувавши, які санкції США вводили щодо інших країн, наприклад, проти Ірану, який так само як і Росія сильно залежить від експорту вуглеводнів.

З 2006 року США і ЄС у зв'язку з розвитком іранської ядерної програми (ІЯП) ввели проти цієї країни кілька пакетів санкцій (останні в 2012 році), які поступово посилювалися. В кінцевому підсумку онівключілі в себе: повну заборону на імпорт в США і Європу іранської нафти, а також на іноземні інвестиції в газову, нафтову і нафтохімічну промисловість Ірану, ембарго на експорт до Ірану великого асортименту продукції, включаючи практично всі високотехнологічне обладнання і бензин, заборона на будь-які фінансові транзакції і інші операції комерційного характеру з іранськими банками з державною участю і страховими компаніями. Також були заморожені активи Ірану в західних банках, що позбавило Іран валютних коштів для імпорту необхідних для життя населення товарів, включаючи продукти харчування і ліки. Надзвичайно болючою мірою для Ірану став введена заборона на страхування танкерів, що перевозять іранську нафту, оскільки переважна частина «чорного золота» транспортувалася за кордон морським шляхом, а без страховки іноземні судновласники відмовлялися співпрацювати з Іраном.

Ті ж заходи Захід може ввести і проти Росії (з поправкою на те, що основну частину нафти і газу наша країна експортує по трубопроводах). Може, зокрема, заморозити активи наших державних банків і компаній ПЕК в західних банках. Може ввести заборону на поставки будь-яких західних технологій для проектів в сфері видобутку нафти і газу, а також на участь західних компаній у будь-яких нафтогазових проектах. Може заборонити імпорт російської нафти Європу, якщо ситуація на світовому ринку дозволить компенсувати втрату поставок з Росії.

Примітно, що коли в березні 2014 року президент Б.Обама відвідав Саудівську Аравію, він, за повідомленнями західних ЗМІ, обговорив з королем цієї країни не тільки «узгодження дій в грі на зниження цін на нафту і газ», а й «спільні плани по диверсифікації поставок нафти країнам-членам НАТО ». Формулювання заяв за підсумками візитів президента США говорять багато про що, оскільки ретельно продумуються в Держдепартаменті і потім доводяться до представників преси на спеціальних брифінгах. У цьому формулюванні звертають на себе три смислових поняття: «спільні» (тобто американські і саудівські), «диверсифікація поставок» і «країнам-членам НАТО». Подібна постановка питання в поточній міжнародній обстановці має сенс тільки в тому випадку, якщо розглядається можливість скорочення або повного припинення закупівель російської нафти Європою в разі загострення військово-політичного протистояння між Росією і НАТО в зв'язку з українською кризою.

У цьому контексті привертає увагу позиція Росії на переговорах щодо іранської ядерної програми. Російська делегація, як повідомляють ЗМІ, багато зробила для досягнення на початку квітня ц.р. в Лозанні домовленості між «шісткою» і Іраном за основними параметрами майбутньої угоди по ІЯП, яке передбачається підписати в кінці червня. Повідомляється навіть, що кілька разів Росія, використовуючи свій вплив на Тегеран, буквально рятувала переговори від провалу, коли вони заходили в глухий кут.

Нерозумно сумніватися в професіоналізмі наших дипломатів, однак складається враження, що діяльність МЗС фрагментована і спрямована на вирішення локальних завдань, не пов'язаних спільною метою, яка витікає з нинішньої міжнародної обстановки і положення Росії. Адже багатьом зрозуміло, що поки йдуть переговори з Іраном, Вашингтон зацікавлений у допомозі з боку Москви у врегулюванні іранської ядерної проблеми, і це - один з чинників, що утримують американців від подальшої жорсткості антиросійських санкцій. Підписання угоди по ІЯП, очевидно, розв'яже американцям руки на російському напрямку. Важливо також, що майбутнє після підписання цієї угоди відновлення поставок іранської нафти на Захід сприятиме зниженню світових цін на «чорне золото». Крім того, воно перенаситив європейський ринок і створить об'єктивні умови для обмеження або навіть повного припинення імпорту нафти з Росії. У зв'язку з цим багато західних аналітиків спантеличені позицією Росії на переговорах по ІЯП, вважаючи, що ми самі риємо собі могилу.

Що стосується російського газу, то обмежити або повністю припинити його закупівлі для Заходу набагато складніше з урахуванням високої (30%) залежно Європи від поставок цього виду вуглеводнів з Росії. Проте, в довгостроковій перспективі і такий розвиток подій цілком можливо: Європа вже зараз поступово диверсифікує імпорт газу з метою зниження частки Росії.

І нарешті, останнє запитання: що потрібно зробити, щоб переламати ситуацію, що склалася, і як вибудувати економічну політику?

В оцінках державними відомствами і більшістю незалежних експертів перспектив економічного розвитку Росії явно відчувається очікування відновлення високих цін на нафту, а також надія на те, що через пару років Росія знову «подружиться» з Заходом (хоча прямо про це не говориться), і все повернеться «на круги своя». У Мінекономрозвитку, зокрема, вважають, що рецесія буде «короткостроковій і неглибокої» і закінчиться через 3 кварталу. У Мінфіні дотримуються більш «обережною» точки зору, вважаючи, що спад триватиме 2 роки, а в 2017 році відновиться «швидкий» зростання ВВП на рівні 5,5-6,0%, що істотно вище середньосвітових темпів зростання.

Подібні прогнози видаються поверхневими і надоптимістичні. Навіть якщо ціна на нафту знову перевалить за 100 доларів за барель, старі санкції будуть скасовані (що малоймовірно), а нові не введені, економічне процвітання періоду нульових років до нас уже не повернеться. У кращому випадку нас чекає стагнація або мляві темпи зростання на рівні 0,5% - 1,0% на рік, як це було до українських подій, що забезпечить нам поступове відставання від інших країн.

Якщо ми визнаємо, що саме структурні диспропорції стали головною причиною наростання кризових явищ в українській економіці, і, крім того, різко підвищили її вразливість перед західними санкціями, то з цього випливає простий висновок: головним напрямком економічної політики повинні стати структурні реформи, в першу чергу диверсифікація економіки з метою зниження залежності від експорту енергоносіїв, а також від західних кредитів і технологій.

У цьому контексті прийняті державою заходи зовнішньоекономічного характеру (всебічне розширення торгово-економічних зв'язків з країнами, що розвиваються, переорієнтація на східний напрямок імпорту продовольчих товарів, а також експорту нафти і газу, налагодження співпраці з державами БРІКС в паливно-енергетичній сфері, включаючи спільне освоєння арктичних родовищ вуглеводнів, перехід на розрахунки в національних валютах в торгівлі з Китаєм і іншими партнерами і т.д.) є цілком обґрунтованими, хоча і запізнілими.

А ось антикризові заходи внутрішньоекономічного плану викликають численні запитання.

Вже більше року Росія живе в умовах фактично оголошеної нам економічної війни. Здавалося б, цілком достатньо для того, щоб підготувати розгорнуту програму структурних реформ, однак її як не було, так і немає.

В кінці січня уряд оприлюднив антикризову програму (План першочергових заходів щодо забезпечення сталого розвитку економіки та соціальної стабільності в 2015 році, затверджений Розпорядження Уряду від 27 січня 2015 року № 98-р) загальним обсягом 2,33 трлн. рублів, в якій міститься лише загальне згадка про намір провести структурні реформи і обіцянку відобразити цю тезу в новій редакції Основних напрямків діяльності Уряду Російської Федерації.

План передбачає підтримку імпортозаміщення та експорту по широкій номенклатурі несировинних товарів; сприяння розвитку малого та середнього підприємництва; створення можливостей для залучення оборотних і інвестиційних ресурсів в найбільш значущих секторах економіки; компенсацію додаткових інфляційних витрат найбільш вразливим категоріям громадян; зниження напруженості на ринку праці і підтримку зайнятості; оптимізацію бюджетних витрат; підвищення стійкості банківської системи. Відповідно до плану в державному бюджеті на 2015 рік передбачено спеціальний антикризовий фонд обсягом 234 мільярдів рублів.

Зміст документа показує, що він побудований на старих принципах ліберальної економічної політики, нав'язаної всім країнам, що розвиваються Міжнародним валютним фондом, і не передбачає скільки-небудь істотних її коригувань. У ньому немає навіть спроби самого загального аналізу причин нинішньої економічної кризи. План носить короткостроковий характер, тому що розрахований якраз на період двох років, протягом якого, на думку Мінекономрозвитку і Мінфіну, країна повинна вийти з рецесії. Він націлений виключно на короткочасне стимулювання економічного зростання в умовах діючих офіційних санкцій і низьких цін на нафту. Але в нинішніх умовах Росії потрібен не будь-який економічний ріст, і вже точно не той, який консервує відсталу економічну структуру з численними диспропорціями і деформаціями, надзвичайно вразливу перед зовнішніми загрозами.

Частиною структурних реформ могла б стати програма імпортозаміщення, розробка якої передбачена планом, але інформація про неї вкрай мізерна. Відомо лише, що Мінпромторг на початку квітня затвердив 19 галузевих планів імпортозаміщення (в цілому відібрано велику кількість проектів - близько 2,5 тисяч) на основі пропозицій суб'єктів Федерації і окремих відомств. Власні плани імпортозаміщення розробили також Мінкомзв'язку, Мінтранс і Міненерго. Що стали відомими зі ЗМІ відомості про зміст проектів імпортозаміщення ставлять в тупик: незрозуміло, які пріоритети і цілі імпортозаміщення визначила держава, і якими критеріями і принципами керувалися ті, хто ініціював проекти. Повідомляється, зокрема, що брати Михалкова-Кончаловського просять майже 1 млрд. Рублів на створення мережі ресторанів швидкого харчування, які витіснять з російського ринку «імпортний» Макдональдс. Боюся, при такому підході обмежені фінансові ресурси будуть розпорошені і розтрачені на другорядні завдання, а головна мета (якщо, звичайно, держава її ставить) так і не буде досягнуто.

Складається враження, що розробники програми імпортозаміщення пасивно йдуть слідом за подіями, але не намагаються їх прогнозувати і випереджати. Зокрема, 10 березня Мінпромторг спільно з Міненерго затвердили 12 головних напрямків з імпортозаміщення в сфері паливно-енергетичного комплексу. Вони передбачають заміщення тільки тих технологій, які вже потрапили під західні санкції, але не враховують можливість подальшого загострення відносин з США і Євросоюзом і посилення санкцій.

Примітно також, що обсяг створеного в грудні для фінансування імпортозамінних виробництв Фонду розвитку промисловості становить всього 20 мільярдів рублів. Це в 50 разів менше суми, виділеної в антикризовій програмі на докапіталізацію найбільших банків (1 трлн. Рублів) при тому, що банки самі винні в погіршенні свого фінансового стану, оскільки надмірно захопилися західними кредитами, а також високоприбутковим, але ризикованим споживчим кредитуванням.

Ймовірно, розробники антикризової програми відносять російських банкірів до найбільш знедоленим верствам населення і не знайомі з даними про зарплати в банківському секторі, в т.ч. в ДЕРЖАВНИХ банках. Так, голова правління Внешторгбанка А.Костіна отримує в рік 30 млн. Доларів, тобто 140 млн. Рублів на місяць, а глава Ощадбанку Г.Греф - 20 млн. Доларів, тобто близько 100 млн. рублів на місяць. Нещодавно преса повідомила про скандал в лондонському відділенні Ощадбанку. В ході судового розгляду спливли дані про зарплату рядовий співробітниці цього банку лохів: вона отримувала 750 тисяч фунтів на рік, тобто 63 тис. Фунтів або 5 млн. 290 тис. Рублів щомісячно. Боюся, що при таких апетитах і такому розумінні совісті нашим банкірам не вистачить навіть отриманого ними трильйона рублів. Не дарма ж великі банки вже натякнули, що їм буде потрібно ще близько 500 млрд. Рублів на докапіталізацію в разі розвитку ситуації в економіці по «несприятливим сценарієм». Ймовірно, під терміном «несприятливий сценарій» мається на увазі зростання вартості яхт і вілл в районі Лазурного Берега у Франції.

Це програмні антикризові документи. Але ще цікавіше практичні антикризові дії, які до подиву повторюють активність української влади на економічному терені. Запуск рубля і гривні у вільне плавання, заморожування зарплати держслужбовців і пенсій, плани збільшення пенсійного віку, нескінченне підвищення цін на комунальні послуги і тарифів природних монополій, надвисока інфляція і відмова контролювати ціни, скорочення витрат на освіту і медицину створюють враження ідентичності економічної політики двох ворогуючих держав. Але якщо Україна змушена здійснювати «шокову терапію» за рецептами МВФ, оскільки в іншому випадку може втратити західної фінансової допомоги, то в російському випадку подібну лінію зрозуміти неможливо (якщо, звичайно, ми не збираємося в найближчі місяці, як Україна, просити у МВФ кредити ).

Загалом складається враження, що навіть в деяких урядових органах, не кажучи вже про експертному співтоваристві, переважають благодушність і заспокоєність, нерозуміння того простого факту, що тупикова ліберальна модель економічного розвитку в поєднанні з оголошеною нам Заходом економічною війною поставили на порядок денний питання про виживання держави і збереженні його суверенітету.

Нинішня економічна політика, яка будується за рецептами МВФ і відводить державі роль пасивного спостерігача, дискредитувала себе задовго до українських подій. Західні санкції чітко показали низький рівень економічної безпеки Росії, вразливість російської держави перед обличчям зовнішніх економічних загроз.

Необхідно якомога швидше виробити довгострокову програму структурних реформ, чітко позначивши її пріоритети, цілі, джерела фінансування, тимчасові етапи, і передбачивши активну роль держави. Ефективність такого підходу доведена численними прикладами розвитку країн Східної і Південно-Східної Азії, в т.ч. Китаю і Південної Кореї. Зокрема, вражаючих успіхів домоглася Південна Корея, яка зберегла сильний державний сектор в економіці і навіть практикувала п'ятирічні плани економічного розвитку, наплювавши на всі звинувачення у відході від ринкових принципів. Сеул неодноразово відкидав «рекомендації» МВФ і виробив власну економічну політику, яка відповідала національним умовам і історичним традиціям. В результаті створено сучасне суднобудування, автомобілебудування та інші високотехнологічні галузі промисловості, які перетворили РК з відсталої аграрної країни в сучасну промислову державу. За 25 років ВВП РК виріс в 3 рази, і за його обсягом (1,3 трлн. Доларів) небагата на природні ресурси країна вийшла на 14-е місце в світі. Економіка Південної Кореї диверсифікована, і їй не страшні ніякі скачки цін, які періодично відбуваються на сировинних ринках.

Ось з кого нам треба брати приклад, а не з України, керівництво якої так рветься в «цивілізоване західне співтовариство» і так плазує перед МВФ, що готове пустити під ніж всю обробну промисловість (за винятком оборонної), по вуха залізти в борги і відкинути за межу бідності половину населення країни.

Гавриленко Олена Євгенівна, студент ФГБОУ ВПО «Сибірський державний університет шляхів сполучення», Новосибірськ [Email protected]

Вплив санкцій на окремі галузі російської економіки

Анотація. В даній статті проаналізовані зарубіжні анти російські санкції, А також відповідні санкції Росії, а саме описано вплив антіроссійскіхсанкцій на нафтогазову галузь російської економіки, вплив санкцій на фінансовий сектор, атакож вплив відповідних санкцій на продовольчу галузь російської економікі.Ключевие слова: санкції, економіка, нафтогазова галузь, банки, ембарго, імпортозаміщення

В даний час економіка Росії перебуває в складному становищі. Цьому сприяє, як тривалий економічна криза, так і політичні розбіжності між державами. Санкції є провідним інструментом, здатним вирішити виниклі міжнародні конфлікти, але вплив санкцій вельми неоднозначно і далеко не завжди дає позитивний еффект.Санкціі це заходи впливу одних учасників міжнародної торгівлі наінших з метою зміни ситуації політичної сітуаціі.Началом послужив політична криза вУкраїні в 2014 р .і введені санкцііСША іЕвросоюза проти Росії. В даний час список санкцій значно розширився і світова політична обстановка значно ухудшілась.Далеепо даннимстатьіі указапрезідента, в таблиці 1 коротко опісанисанкціі, прімененниек Росії в період з 2014 р. по теперішній час, а також ответниесанкціі Росії. Таблиця 1Санкціі в період з 2014 року по теперішній час

СтраниСодержаніе санкційСША, Канада, Євросоюз, Швейцарія, Чорногорія, Ісландія, Албанія, Ліхтенштей, Норвегія, Україна, Австралія, Грузія, Японія, ТурціяСанкціі щодо високопоставлених російських політиків і компаній (банківський, нафтової, оборонний, сировинний сектор), санкції проти авіакомпаній і т.д.Ізза санкцій США дві міжнародні платіжні системи -Visa і MasterCard -Прийняти рішення призупинити обслуговування карт російських банків, що працюють на території Крима.РоссіяОтветние санкції щодо політиків зарубіжних країн -Закриті в'їзду в Росію, санкції державної ради Криму щодо українських політиків і депутатів Верховної Ради, санкції Чеченської республіки проти політиків США і Євросоюзу, ембарго -ограніченіеімпортаряда товарів з країн, які ввели проти Россіісанкціі.Последніе санкції -це заборони щодо Туреччини -заборона на ввезення товарів, на чартерні перевезення, обмеження діяльності турецьких організацій, введення візового режиму і т.д.

Як ми бачимо, на даний момент, велика кількість странстроіт свою зовнішньоекономічну політику з використанням санкцій, які в свою чергу мають прямий вплив на внутрішню економіку схильних до санкцій країн, а також непрямий вплив на інші государства.Россіі також довелося в цьому брати участь, не дивлячись на то, що такі санкції у відповідь завдають шкоди як країнам, на які ці санкції спрямовані, а й самої Россіі.Санкціі охопили безліч галузей російської економіки -нефтяной, оборонний, сировинної сектора, вплинули на авіакомпанії, змінили рівень, як світових, так і внутрішніх цін.

Далі опісановліяніе зарубіжних санкцій на нефтянуюі фінансовуюотраслі, а також вплив відповідних санкцій Росії на продовольчий сектор, так як ці області грають ключову роль у внутрішній економіки Росії.

Санкції були спрямовані на найбільш конкурентоспроможні галузі, такі як газова і нафтова, військова промисловість і банківський сектор.Общій рівень, як експорту, так і імпорту, Росії впав, що логічно, тому що більша частина санкцій від інших країн спрямована на обмеження експорту, а відповідні санкції Росії спрямовані на обмеження імпорту. Динаміка експорту та імпорту Росії представлена \u200b\u200bна рис. 1.Використовуйте інформація Федеральної служби державної статистки.

Рис. 1. Динаміка експорту та імпорту Російської федерації

Сільноевліяніе санкції надали на нафтовидобувну і нафтопереробну галузі. На території Росії багато нафти, але більша частина обладнання для її видобутку і переробки зазвичай імпортується. На момент введення санкцій частка імпорту в деяких областях промисловості доходила до позначки в 80%. Санкції Евросоюзаі СШАпреімущественно спрямовані на запретпоставоктехнологій для россійскіхарктіческіх, шельфових і сланцевих проектів, але не виключено, що вони також позначаться на галузі в цілому. Рішенням проблем в цьому напрямку займається Міністерство промисловості і торгівлі Російської Федерації (Мінпромторг). Людмила Подобедова, Тимофій Дзядко і Андрій Лемешко в своїй статті проаналізували дані Мінпромторгу. На рис. 2. показана частка імпорту в нафтовидобувній промисловості в цілому, а також по різних секторах. Дані діаграм пояснюють вибір предмета впливу зарубіжних санкцій, так як частка імпорту перетинає кордон в 50%.

Рис. 2. Частка імпорту в нафтовидобувній галузі Росії

Так як під впливом санкцій імпорт обмежується, необхідно або шукати нових постачальників, або займатися імпортозаміщення. За розрахунками Мінпромторгу замінити зарубіжні технології західними аналогами вийде не раніше 20182020 рр., Відповідно не обійтися без допомоги інших країн, особливо країн Південно-східної Азії. За большінствупозіцій ідеальнимальтернатівним постачальником виступає Китай, але експерти з побоюванням ставляться до нього, так як бояться, що Росія знову стане імпортозалежної, просто від іншої держави. Паралельно з новим імпортом необхідно також розвивати вітчизняну нафтогазову промисловість, так це стратегічно важливо для економіки Росії .22 вересня 2015 року врамках форуму «Нафтогазовий діалог» ІСЕМВ РАН відбувся семінар « міжнародні санкції і російський нафтогазовий сектор ».Керівник семінару академік Наталія Івановаобобщіла думку експертів, які виступали на семінаре.Первостепенной завданням є продовження розвитку галузі. Фахівці вважають, що у держави є наукові, технологічні геополітіческіевозможностей для поступового стабільного роста.Второе це зміна напрямку міжнародного сотруднічестваот країн Євросоюзу і США до Востоку.І третій -наслідки не так санкцій, скільки «невидимої руки ринку» падіння попиту і цін в нафтогазової галузі.Це значно знижує доходи Росії від експортованої нефті.Также вплив на ціну нафти подало одне тільки звістка про зняття санкцій Ірану. Падіння цін на нафту триває, а зняття санкцій з Ірану можливо тільки прискорить темпи.Такім чином, можна зробити висновок, що антиросійські санкції в нафтогазовій галузі ускладнюють здійснення арктичних, сланцевих і шельфових проектів, так як не можливий імпорт раніше використовуваного обладнання, але при етомсанкціі стимулюють импортзамещения технологій для работина шельфі, що підтверджується даними Мінпромторгу. Міністерство вважає, що саме нафтогазові компанії повинні ставитися кнаіболее затребуваним для підтримки з боку держави проектам. Для вирішення питань імпортозаміщення створена державна програма «Розвиток суднобудування і техніки для освоєння шельфових родовищ на 2016-2030 рр. ».Далі перейдемо кфінансовомусекторуРоссійской економікі.Начіная з 2014 р ряд російських банків піддався накладення санкцій з боку США і Євросоюзу. В Огляді фінансової стабільності, опублікованими Центральним банком Російської Федерації, говорітсяо тому, що прямим ефектом санкцій є втрата доступу компанійки зовнішньому ринку, тобто джерела відносно дешевих і довгострокових средствфінансірованія, а також про те чтокосвенний еффектсанкцій пов'язаний з тим, що іноземні контрагенти намагаються мінімізувати свої ризики, а Саме вони: -огранічівают рефінансування зовнішніх запозичень-не тільки компаній, що потрапили під санкції, а й інших російських компанійзаемщіков; -знижує ліміти на російські банки з різних операцій; -увеличивают цикл проведення платежів в іноземній валюте.В таблиці 2 представлениданние Центрального банку по прямимінвестіціямРоссійской Федерації в 20122014 рр., IIII кварталах 2015 г.Табліца2Прямие інвестиції в Росію, (млн. дол. США)

Прямі інвестиції в Росію, (млн. Дол. США) Года201220132014I квартал2015 г.II квартал 2015 г.III квартал 2015 г.Банковскій сектор7 7869 1584 394736360516Сектор нефінансових предпріятій42 8016006118 4962 591924568Всего в Россію50 58869 21922 8911 85556452

З наведених у таблиці даних видно, що починаючи з 2014 р (року введення санкцій) спостерігається відтік іноземних інвестицій в Росію, що підтверджує вліяніесанкцій на фінансовий сектор.

У Росії створюється дефіцит іноземної валюти і це викликає особливе зростання їхнього курсу до рубля. На рис. 3 і ріс.4отображеникурси доллараі євро за період з початку 2014 р початок 2016 р

Ріс.3Средневзвешенний курс долара за 20142016 рр.

Рис. 4 Середньозважений курс євро за 20142016 рр.

Для того щоб компенсувати дефіцит коштів банкам довелося змінити свою політику щодо кредитування. Про це йдеться в ежеквартальнихінформаціонноаналітіческіхматеріалах обізмененіяхусловій банківського кредитування, опублікованнихЦентральним банком.Антіроссійскіе санкції привели до зниження доступності зовнішніх джерел фондування для банків, що позначилося на їх політиці. Підвищення ключової ставки Банку Росії в IV кварталі 2014 року сприяло стабілізації динаміки внутрішніх цін і ситуації на валютному ринку, але з іншого боку попит на кредити впав. У зв'язку з цим, починаючи з I кварталу 2015 року, почалося пом'якшення умов кредитування, що спричинило за собою збільшення попиту на

нові кредити під

всіх основних сегментах кредитного ринку. Зміна умов кредитування отображенона рис. 5.

Рис. 5 Індекси зміни умов кредитування окремих категорій боржників (поквартально, процентних пунктів)

Таким чином, можна зробити висновок, що основним ефектом від зарубіжних санкцій відносно фінансового сектора російської економіки стало зниження доступності зовнішніх джерел фондування для банків, а внаслідок цього виріс курс іноземної валюти до рубля, а також змінилися процентні ставки по кредітам.Помімо зарубіжних санкцій на економіці позначилися також російські відповідні санкції. Першою відповіддю на зарубіжні санкції стало введення продовольчого ембарго, підтверджене указами президента, .Продовольственное ембарго це заборона на ввезення на територію окремих видів товарів і послуг від країн, які застосували санкції в2014 г.Под ембарго потрапили окремі види таких товарів, як м'ясо, риба , молоко, продукти з молочної продукції, фрукти, горіхи. На момент введення ембарго фахівці давали різні прогнози його впливу на внутрішню економіку, але все биліедіни на думці, що ціни на продукцію повисятся.Етого думки дотримувалися Міністерство економічного розвитку Російської Федерації (Мінекономрозвитку), Аналітики «Сбербанк КІБ», а також інші експерти. Мінекономразвітіяутверждало, що ситуація призведе до скорочення виробництва і споживання (в м'ясної і молочної промисловості), а також до зростання цін на інші продукти за рахунок переключення попиту і перерозподілу торгової націнки щоб уникнути сплеску цін .Прогнози підтвердилися. У 20142015 рр. наблюдалсярезкій стрибок споживчих цін на товари та послуги, що підтверджується Федеральною службою державної статістікі.Графік зростання цін за період з 2008 по 2016 р представлений на рис.6. Також з графіка видно, що динаміка зростання цін з серпня 2014 р порівнянна з темпами зростання цін 2008 р що говорить про проблемну економічної ситуації і нової хвилі кризи.

Ріс.6.Індекс споживчих цін на всі товари і послуги в 20082016 роках на кінець період, у% до грудня попереднього року

Також ізданнихФедеральной служби державної статистки видно, що зросла вартість мінімального набору продуктів харчування .Якщо на кінець 2013 року вона становила 2871,48руб., На вересень 2014 р 2996,05руб., То на початок 2016 року вже 3627,07руб.На це також вплинули зміни в обсязі імпорта.Для запобігання наслідків ембарго, уряд проводітполітіку імпортзамещенія.Данная політика соответствуетГосударственнойпрограмме розвитку сільського господарства і регулювання ринків сільськогосподарської продукції, сировини і продовольствіяна 2013 2020 рр., в якій говориться про необхідність швидкого імпортзамещеніямяса (великої рогатої худоби, м'яса, птиці), молока, овочів, відкритого і закритого грунту, картоплі та різної плодовоягідної продукції, про

повишенііконкурентоспособності отечественнойсельскохозяйственной продукції як на внутрішньому, таки на внешнемринках і т.д. У статті Марата Рамазанова описані перші успіхи импортзамещения, отримані за 2015 г. Усього за Россііза 2015 г.проізводство картоплі і яловичини збільшилася в среднемна 25%, виробництво свинини на 18%, сиру, сиру і виробів з них

на 15%, м'яса птиці на 11%, масла на 6%, овочів на 3%.

Таким чином, можна зробити висновок, що у відповідь російські санкції мають як позитивні, так і негативні моменти. До негативних моментів відноситься зростання цін на продовольчі товари, до позитивних -Успіх в импортзамещения

збільшення виробництва в сільському господарстві.

Посилання на істочнікі1 Хронологія введення санкцій проти російських громадян і компаній: [Електронний ресурс] // РІА Новості.URL: http://ria.ru/spravka/20150216/1046144422.html [Дата звернення 14.02.2016] 2 Омер щодо забезпечення національної безпеки Росії і захист громадян Росії від злочинних та інших протиправних дій і про застосування спеціальних економічних заходів щодо Туреччини: Указ Президента Російської Федерації від 28.11.2015 р № 583 3 Зовнішня торгівля Російської Федерації (за даними митної статистики): [Електронний ресурс] // Федеральна служба державної статісткі.URL: http://www.gks.ru/wps/wcm/connect/rosstat_main/rosstat/ru/statistics/ftrade/

[Дата звернення 14.02.2016] 4Подобедова Л., Дзядко Т. Лемешко А. Постачальники з Китаю врятують російських нафтовиків від санкцій: [Електронний ресурс] // РБК.URL: http: //www.rbc.ru/business/17/ 10/2014 / 543fd78ecbb20fdf82389822 # xtor \u003d AL- [Датаобращенія 20.02.2016] 5Хайтун А. Вплив санкцій на нафтогазовий сектор РФ: [Електронний ресурс] // Незалежна газета. URL: http://www.ng.ru/ng_energiya/20151013/13_sanktsii.html[Дата звернення 20.02.2016] 6Глеб Нікітін: Мінпромторгподдержіт впровадження імпортозамінних технологій для роботи на шельфі: [Електронний ресурс] // Мінпромторг Росії. URL: http: //minpromtorg.gov.ru/presscentre/news/#! Gleb_nikitin_minpromtorg_podderzhit_vnedrenie_importozameshhayushhih_tehnologiy_dlya_raboty_na_shelfe [Дата звернення 20.02.2016] 7Обзор фінансової стабільності. Жовтень 2014: [Електронний ресурс] // Центральний банк Російської федерації. URL: http://www.cbr.ru/publ/Stability/finstab2014_23r.pdf[Дата звернення 20.02.2016] 8Статістіка зовнішнього сектора: [Електронний ресурс] // Центральний банк Російської федерації. URL: http://www.cbr.ru/statistics/?PrtID\u003dsvs[Дата звернення 20.02.2016] 9Дінаміка курсів долара США і євро до рубля і показники біржових торгів: [Електронний ресурс] // Центральний банк Російської федерації. URL: http://www.cbr.ru/hd_base/?PrtID\u003dmicex_doc[Дата звернення 20.02.2016] 10Ізмененія умов банківського кредитування в IV кварталі 2014 року: [Електронний ресурс] // Центральний банк Російської федерації. URL: http: //www.cbr.ru/DKP/iubk/iubk_144.pdf [Дата звернення 20.02.2016] 11 Зміна умов банківського кредитування. III квартал 2015: [Електронний ресурс] // Центральний банк Російської федерації. URL: http://www.cbr.ru/DKP/iubk/iubk_153.pdf [Дата звернення 20.02.2016] 12О застосування окремих спеціальних економічних заходів з метою забезпечення безпеки Російської Федерації: Указ Президента Російської Федерації від 06.08.2014 р № 56013О заходи щодо реалізації Указу Президента РФ від 6 серпня 2014 р N 560 "Про застосування окремих спеціальних економічних заходів з метою забезпечення безпеки РФ: Постанова Уряду РФ від 07.08.2014 N 77814Каліновскій І. Ембарго підстьобує ціни: [Електронний ресурс] // Експерт Online. URL: http://expert.ru/2014/09/26/embargozastavlyaetraskoshelitsya/

[Дата звернення 15.02.2016] 15Індекси споживчих цін на товари та послуги: [Електронний ресурс] // Федеральна служба державної статистки.

[Дата звернення 15.02.2016] 16Ізмененіе вартості умовного (мінімального) набору продуктів харчування: [Електронний ресурс] // Федеральна служба державної статистки.

URL: http://www.gks.ru/wps/wcm/connect/rosstat_main/rosstat/ru/statistics/tariffs/#

[Дата звернення 15.02.2016] 17Государственная програма розвитку сільського господарства та регулювання ринків сільськогосподарської продукції, сировини і продовольства на 2013 2020 роки: [Електронний ресурс] // Міністерство сільського господарства Російської федерації-Офіційний інтернет портал.

URL: http://www.mcx.ru/navigation/docfeeder/show/342.htm

[Дата звернення 15.02.2016] 18Рамазанов М. Підсумки 2015 року: Успіхи імпортозаміщення роблять Росію самостійної: [Електронний ресурс] // Політична Росія -Общественнополітіческій інтернет журнал. URL: http://politrussia.com/ekonomika/importozameshchenieisanktsii237/ [Дата звернення 16.02.2016]

Гавриш Олександра Андріївна

Студент Фінансово-економічного факультету, Фінансовий університет при Уряді Російської Федерації м.Москва, Російська Федерація

Анотація: В роботі проведено дослідження впливу ВТП на економічний розвиток країн в умовах санкцій. Розглянуто особливості зовнішньоторговельної політики Росії в умовах економічних санкцій Заходу, проаналізовано чинники, що перешкоджають розвитку даних зв'язків, і обгрунтовані пріоритетні шляхи розвитку зовнішньоторговельного співробітництва. Відзначено, що російська економіка сьогодні входить в нове міжнародний економічний простір, в умовах наростаючої глобальної конкуренції і інтеграції.

Ключові слова: Геополітичні інтереси, інтегрованість країни, зовнішньоторговельна політика, санкції, нестабільність, економічний розвиток

The impact of foreign policy on the economic development of Russia in the conditions of economic sanctions

Gavrish Alexandra Andreevna

student of the Finance and Economics faculty Financial University under the Government of the Russian Federation Moscow, Russia

Abstract: The article analyses the effect of NTP on the economic development of countries under sanctions, the features of Russian foreign policy in the face of economic sanctions of the West. It is analyzed the factors affecting the development of these relations and justified priority the development of foreign trade cooperation. It is noted that the Russian economy is now a part of a new international economic space in the context of growing global competition and integration.

Keywords: geopolitical interest, integrity of the country, foreign trade policy, sanctions, instability, economic development

Науковий керівник: Морковкин Д.Є., к.е.н., доцент кафедри «Макроекономічне регулювання» Фінансового університету при Уряді Російської Федерації

Події, що відбулися в економіці в світових масштабах за останній час, вимагають реалізації певних геополітичних інтересів, які безпосередньо впливають на зовнішньоторговельну політику Росії. Пов'язано це з тим, що важливою умовою цілеспрямованого економічного розвитку є інтегрованість країни у зовнішньоекономічні зв'язки. Росія в зв'язку з подіями на сході України і в Криму (подіями, що породжують геополітичний ризик) стала об'єктом тиску з боку окремих держав світу. головною метою, Досягнення якої залежить від механізму заходів санкцій, стають саме зовнішньоекономічні зв'язки РФ, що безпосередньо веде до серйозних наслідків у зовнішній торгівлі.

Зовнішньоекономічні відносини на даний момент в глобальному масштабі характеризуються нестабільним станом. Заборона на поставки товарів військового призначення, посилення експортного режиму щодо деяких російських компаній військово-промислового комплексу, серйозні обмеження зовнішньоекономічної взаємодії для ряду ключових компаній військово-промислового комплексу і банківського сектора, заборони на імпорт і експорт товарів, які використовуються у видобутку нафти і газу ( США, Швейцарія), безпосередньо вплинули на розвиток зовнішньоекономічного співробітництва Росії. Санкції на ввезення в Росію сільськогосподарської продукції, сировини і продовольства для таких країн, як Австралія, Канада, Норвегія, США і ЄС, серйозно впливають на розвиток економік країн, що приєдналися до антиросійським санкцій.

Відповіддю Росії на санкції, на нашу думку, може стати реіндустріалізація економіки, яка повинна бути спрямована на захист інвесторів, боротьбу з корупцією, покращення ділового клімату.

Важливий і той фактор, що активізація інвестиційної активності в Росії гальмують, більшою мірою, не падіння рубля, а зростання недовіри до стійкого положення національної економічної системи. Взаємна довіра в роботі з європейськими партнерами втрачено, а ЄС залишається найбільшим зовнішньоторговельним партнером Росії на сьогоднішній день. Це відкриває новий шлях вітчизняної економіки на країни Азіатсько-Тихоокеанського регіону. На сьогоднішній момент варто наголосити на тому, що підписання великої кількості угод між Росією і Китаєм підтверджує розвиток взаємного зовнішньоекономічного співробітництва двох країн випереджаючими темпами.

У сучасній глобальній економіці багато держав постійно піддаються залученню в міжнародні господарські зв'язки. Результатом цього є формування єдиної світової економіки. Зовнішньоторговельна політика як економічна категорія являє собою складову частину зовнішньоекономічної політики, спрямовану на розвиток і регулювання торговельних відносин з іншими країнами світу і (або) їх угрупованнями з метою зміцнення позицій країни і її бізнесу на світовій економічній арені.

У зв'язку з тим, що більшість країн світу має обмежену ресурсну базу і вузький внутрішній ринок, вони не в змозі виробляти з достатньою ефективністю товари, які необхідні для внутрішніх потреб. Для таких країн зовнішньоекономічні зв'язки є способом отримання необхідних товарів. Країни з великим сировинним потенціалом засновують свої економічні системи на основі реалізації експортного потенціалу.

Для розуміння ролі зовнішньоторговельної політики в економічному розвитку Росії, необхідно розглянути ряд переваг, якими забезпечує сучасну економіку ВТП.

Саме зовнішньоторговельна політика сприяє оснащенню виробничих підприємств більш досконалою технікою, впровадження передової технології і досвіду, стимулюють виробництво і економічну діяльність, Підвищуючи їх ефективність, скорочують час на організацію випуску нових виробів, збільшують національний дохід. Більш того, збалансованість внутрішнього ринку, яка забезпечується імпортом товарів масового попиту, рівень якості життя безпосередньо залежать від державної зовнішньоторговельної політики.

Економічні санкції є поширеним в історії інструментом тиску країн Заходу на держави, які намагаються проводити самостійний економічний і політичний курс.

У сучасному економічному світі неможливо уявити будь-якій державі, виключена з системи світових господарських зв'язків. Говорячи про Росію, подібна залежність від світу може відбитися, перш за все, на забезпеченості країни стратегічно важливими товарами, такими як ліки, продовольство, технології, комплектуючі для виробництв.

Для того щоб оцінити масштаб втрат від введених санкцій, розглянемо деякі статистичні дані. Згідно з офіційною статистикою, в торговому балансі Росії головними партнерами залишаються країни ЄС (42,2% імпорту і 53,8% всього експорту), АТЕС (34,3% імпорту і 18,9% експорту) і СНД (13% імпорту і 14 % експорту), найбільші з них - Китай і Німеччина (рис. 1).

Згідно з наведеними даними, можна прийти до наступного висновку: якщо характер санкцій буде максимально серйозним і призведе до економічної блокади, при якій в країну перестануть ввозитися стратегічно важливі ресурси, то Росія може зіткнутися з серйозними проблемами.

На даний момент часу економіка Росія за деякими групами промислових товарів є імпортозалежної і не в змозі забезпечити потреби різних галузей власними силами. Але в той же час поряд зі значною залежністю Російської Федерації від країн Західної Європи можна відзначити не менш сильну залежність країн Європи від експортних поставок російських енергоресурсів. Так, якщо звернутися до статистики, розподіл обсягів продажів нафти Російської Федерації таке: 67,5% в країни Європи, 16,85% в Китай і 6% в США. Згідно з даними розподілу споживання міжнародної нафти безпосередньо в Європі на частку російських нафтогазових компаній припадає 46,38%.

Розглядаючи ситуацію на сьогоднішній день, то згідно з даними Bloomberg «квартальне зростання експорту нафти з Росії досяг рекорду за дев'ять років: поставки з січня по березень зросли на 7,4% в порівнянні з аналогічним періодом 2014 року». Однак слід враховувати той момент, що загальні доходи від експорту нафти залежать від обсягів її виробництва, які ростуть, і її ціни, яка різко падає. Так, якщо порівняти загальний обсяг нафтовидобутку в Росії з тією ціною, по якій можна продати російську нафту на світовому ринку зараз, то складається досить гнітюча ситуація.

Поряд зі споживанням ЄС стратегічно важливих для її країн енергетичних ресурсів, європейська економіка залежить від купівельної спроможності і високого попиту серед росіян в споживанні європейських товарів, зокрема європейського автопрому, побутової техніки, медичних послуг і т. Д. Досить важливим є той факт, що на даний момент власники багатьох великих європейських компаній не підтримують вводяться санкції проти Росії і діючу політичну еліту своїх країн.

У зв'язку з приєднанням Криму до Російської Федерації і хвилюваннями на Україні, можна було спостерігати досить гострі загострення зовнішньополітичної обстановки. Таким чином, оборонно-промисловий комплекс (ОПК) за 2014 рік став найбільш пріоритетною сферою розвитку російської економіки. Відомо, що близько 1200 підприємств і організацій оборонного комплексу, розташовані в 70 регіонах Росії. Ці підприємства, які в основному є постачальниками новітньої техніки в збройні сили РФ, найбільш болісно сприйняли санкції Заходу на обмеження поставок новітніх приладів, технологій і комплектуючих деталей для нової військової техніки. Також санкції спонукали підприємства і науково-дослідні організації ВПК домагатися розвитку новітніх технологій на основі інноваційних розробок з метою повного заміщення імпортних приладів, матеріалів і технологій у вітчизняних системах оборонного комплексу. У середньостроковій перспективі дані напрацювання дозволять різко ліквідувати відставання нашої країни від розвинених країн в науково-технологічному розвитку, і промисловості в цілому в рамках програми імпортозаміщення.

Однак російську зовнішню торгівлю в умовах, що склалися гальмують падіння цін на нафту, девальвація рубля і ускладнення політичних і економічних відносин Росії з Євросоюзом (основним торговим партнером РФ), зокрема, взаємні санкції.

В результаті, за попередніми оцінками Мінекономрозвитку, обсяг експорту з РФ в країни Євросоюзу зменшився в 2014 році на 7,1% - до $ 263,2 млрд, імпорт з ЄС впав на 12,2% - до $ 117,9 млрд, а загальний товарообіг скоротився на 8,8%, склавши $ 381 млрд. Обсяг торгівлі з Китаєм також продемонстрував зниження - на 0,8%, до $ 88,1 млрд, де це експорт РФ в Китай виріс на 5,4%, склавши $ 37,5 млрд. .

З одного боку, висока залежність Росії від експорту паливно-сировинних товарів і припливу зарубіжних фінансових коштів, а саме: кредитів, прямих капіталовкладень, грошових переказів мігрантів, при низькій конкурентоспроможності основної частини готових промислових виробів і слабо розвиненою фінансовій системі стало причиною вразливості її економіки і зовнішньої торгівлі від формуються зовнішньоекономічних умов.

Разом з тим, з іншого боку, обмеження, які були введені в відношенні Росії рядом зарубіжних країн, і прийняті відповідні заходи справили позитивний вплив на розвиток внутрішньої економічної політики. Зокрема, перші результати приносить реалізація антикризового плану Уряду РФ і програми імпортозаміщення.

Перспективи зовнішньоторговельної політики Росії, яка не дивлячись на введені санкції Заходу залишається значимим торгово-економічним партнером більшості європейських держав, багато в чому будуть визначатися станом її економіки.

В результаті посилення вводяться в відношенні Росії санкцій Заходу по ряду напрямків можлива переорієнтація експортно-імпортних потоків на країни пострадянського простору. Так, компанії країн СНД можуть стати посередниками при здійсненні зовнішньоторговельних операцій з державами, які обмежили торговельні та фінансові зв'язки з Росією.

Говорячи про перспективи розвитку зовнішньоторговельного співробітництва Росії з країнами світу, варто відзначити: в умовах різкого погіршення відносин між Росією і провідними країнами Заходу нове значення набуває російсько-латиноамериканське російсько-китайське співробітництво.

Взаємодія між Росією і КНР, двома найбільшими економічними і політичними державами, має величезне значення. Причинами цього є те, що така співпраця відкриває для Росії альтернативні перспективи зовнішньоторговельної діяльності. Адже в період дії санкцій, накладених на РФ, підписані угоди повинні сприяти відкриттю нових ринків і створювати додаткові фінансові можливості завдяки економічній взаємодії двох країн. Більш того, не варто забувати, що економіка Китаю капіталоізбиточной, а це має величезне значення для заповнення збитку Росії, що виник в результаті санкцій, які були спрямовані проти її фінансово-банківського сектора.

Таким чином, російська економіка залишається вразливою в умовах дії санкцій. Багато в чому причиною цього є її спрямованість не на розвиток власних виробничих можливостей і посилення економічного потенціалу, а на споживання імпортної продукції. Слід зазначити, що сьогодні приблизно половина ВВП Росії створюється за рахунок експорту сировини. Дія санкцій з боку Заходу змушує органи виконавчої влади Росії розвивати високотехнологічні галузі промисловості, обробні виробництва, і, тим самим, скорочувати технологічне відставання її від розвинених країн з метою забезпечення національних інтересів і стійкого соціально-економічного розвитку. Реалізація програми імпортозаміщення дозволить економічній системі Росії зайняти гідне місце в світовій економіці та зміцнити світогосподарські зв'язку.

Список літератури:

1. Світова економіка і міжнародні економічні відносини: навч. посібник / під ред. Л. С. Шаховської. - М.: КНОРУС, 2013. - 253 с

2. Панов А. Інтеграція Росії в Азіатсько-Тихоокеанський регіон. Перспективи 2020 // Зовнішньоекономічні зв'язку Росії. - 2013. - №3.

3. Пономарьова, Є. С. Світова економіка і міжнародні відносини - М .: Юніті-Дана, 2010 року.

4. Міжнародні економічні відносини. - М.: РОССПЕН, 2010 року.

5. Міжнародні економічні відносини / під ред. Л. Е Стровский. - М .: ЮНИТИ-ДАНА, 2010 року.

6. Вінько А. Ресурсна взаємність // Експерт. - 2013. - N 13. - C.14-20.

7. Федеральна митна служба URL: http: www.customs.ru (2013)

8. Офіційний сайт Федеральної служби державної статистики. - http://www.gks.ru/

9. http://www.bloomberg.com/

10. http: www.forbes.ru/

11. http // www.wto.org

12. http // www.unicc.org / unctad (Конференція ООН з торгівлі і розвитку - ЮНКТАД)

13. Алексєєв О.М. Інноваційна діяльність підприємств промисловості: методологія оцінки та державного регулювання // Транспортне справа Росії. - 2013. - № 6-2. - С. 159-161.

14. Артемов А., Брикін А., Шумаєв В. Про заходи щодо інноваційного розвитку легкої промисловості // Економіст. - 2007. - № 10. - С. 3-12.

15. Вітте С.Ю. Зібрання творів і документальних матеріалів: в 5 т. - М .: Наука, 2002-2007. - Т.4. - Кн.1.

16. Захаров Д.Є., Лобанов А.А., Шумаєв В.А. Розвиток інфраструктури як фактор активізації інноваційної діяльності та виходу з кризи // РИЗИК: Ресурси, інформація, постачання, конкуренція. - 2009. - № 2. - С. 113-117.

17. Морковкин Д.Є. Промисловий комплекс регіону як об'єкт управління // Мікроекономіка. - 2010. - № 5. - С. 97-101.

18. Морковкин Д.Є. Системна характеристика промислового комплексу регіону // Мікроекономіка. - 2011. - № 1. - С. 96-100.

19. Морковкин Д.Є. Інноваційні аспекти розвитку промислового комплексу регіону (на прикладі м Санкт-Петербурга) // сучасна наука: актуальні проблеми теорії і практики. Серія «Економіка і Право». - 2011. - № 1. - С. 48-53.

20. Морковкин Д.Є. Організаційне проектування системи управління знаннями // Освітні ресурси і технології. - 2013. - № 2. - С. 74-80.

21. Морковкин Д.Є. Інноваційний розвиток економіки на основі використання механізмів державно-приватного партнерства // Вісник РДГУ. Серія «Економіка. Управління. Право ». - 2015. - №1. - С. 27-35.

22. Морковкин Д.Є. Стратегічні фактори інноваційного перетворення реального сектора економіки Росії в умовах імпортозаміщення // Сучасна наука: актуальні проблеми теорії та практики. Серія «Економіка і Право». - 2015. - № 9-10. - C. 19-23.

23. Морковкин Д.Є. Проблеми і пріоритети фінансування інноваційного розвитку реального сектора економіки // Вісник Фінансового університету. - 2015. - № 6 (90). - С. 39-49.

24. Морковкин Д.Є. Магістральні контури сучасної промислової політики Росії // Економіка, фінанси і менеджмент: тенденції та перспективи розвитку / Збірник наукових праць за підсумками міжнародної науково-практичної конференції. № 2. м Волгоград, 2015. - С. 48-50.

25. Незамайкін В.Н. Інтеграція Росії в процес глобалізації: природно-ресурсний аспект // Фінанси і кредит. - 2006. - № 3 (207). - С. 16-21.

26. Незамайкін В.Н., Юрзінова І.Л. Бюджетування: методологія або інструмент // Фінанси і кредит. - 2012. - № 44 (524). - С. 16-21.

27. Растворцева С.Н. Зовнішньоекономічна діяльність російських підприємств в умовах глобалізації / С.М. Растворцева, В.В. Фаузер, В.Н. Задорожний, В.А. Залевський. - СПб .: Видавничий центр економічного факультету СПбГУ, 2011. - 116 с.

28. Сорокін Д.Є. Російська економіка: розвиток і обмежувачі // Росія і сучасний світ. - 2013. - № 2 (79). - С. 48-68.

29. Фінансовий менеджмент: підручник для академічного бакалаврату / В.Н. Незамайкін, І.Л. Юрзінова. - М .: Издательство Юрайт, 2015. - 467 с.

30. Шедько Ю.М., Погребняк Р.Г., Пожидаєва Е.С., Міндлін Ю.Б., Басова М.М., Власенко М.М., Морковкин Д.Є. та ін. Регіональне врядування та територіальне планування. Підручник і практикум для академічного бакалаврату / За редакцією Ю.М. Шедько. М .: Юрайт, 2015. - 503 с.

31. Шманёв С.В. До нової теорії опису інвестиційного процесу промислового підприємства // Вісник Костромського державного університету ім. Н.А. Некрасова. - 2005. - Т. 11. - № 7. - С. 88-94.

32. Шманёв С.В., Шманёва Е.С. Управління інвестиційними потоками інноваційно-орієнтованих малих підприємств // Транспортне справа Росії. - 2011. - № 11. - С. 59-62.

33. Шумаєв В., Морковкин Д. Імпортозаміщення як стратегічний напрям інноваційно-індустріального розвитку економіки Росії // РИЗИК: Ресурси, інформація, постачання, конкуренція. - 2014. - № 4. - С. 123-126.

34. Шумаєв В.А., Морковкин Д.Є., Незамайкін В.Н., Юрзінова І.Л. Організаційно-економічні аспекти управління інноваційним розвитком промисловості // Механізація будівництва. - 2015. - № 3 (849). - С. 53-59.

35. Шумаєв В.А., Морковкин Д.Є. Ранюк В.В. Розвиток механізмів державної соціальної підтримки на регіональному рівні // Вісник Самарського державного економічного університету. -2015. -№ 7 (129). - С. 49-54.

34336 | 0

Перші санкції проти Росії були введені ще 6 березня 2014 року, але вони мали більш символічний характер і були схожі більше на недружній жест з боку Заходу, ніж на реальний удар по економіці. Наступні етапи обмежень для Російської Федерації стали набагато більш істотними і здатні завдати серйозної шкоди російській економіці вже в середньостроковій перспективі. Під дії санкцій потрапили державні чиновники, найбільші банки, підприємства енергетичної та оборонної сфери, крім цього з боку європейських, американських, японських, канадських і австралійських компаній було прийнято рішення про обмеження поставок технологій, озброєння, корисних копалин та інших товарів на російський ринок.

За оцінками аналітиків, в нинішніх умовах за результатами 2014 року через санкції Росія втратить близько 23 мільярдів євро або 1,5% ВВП, а в 2015 майже 75%, що ще сильніше позначиться на економіці і складе майже 5% ВВП. Важливо відзначити, що в таких умовах значно сповільнитися приплив іноземних інвестицій в Росію, 75% яких припадають на країни члени Європейського Союзу.

Вплив санкцій на фінансовий сектор

Жвавіше всього на позитивні і негативні зміни в економіці країни реагує фінансовий сектор. Так, з початку 2014 року національна валюта в Росії подешевшала на 17,5%. Обмінний курс готівкового рубля до долара США виріс з 32 рублів 65 копійок до 38 рублів 41 копійки, що стосується євро, курс піднявся з 45 рублів і 5 копійок до 49 рублів і 53 копійок.

Чи не змусили себе чекати і фондові біржі, які особливо гостро реагували на введення санкцій, знижуючись більш ніж на 200 пунктів всього за кілька днів. Такі різкі скачки носили тимчасовий характер і були викликані в основному панічними настроями. В цілому з початку 2014 року індекс ММВБ просів трохи більше ніж на 70 пунктів, в свою чергу показники РТС більш песимістичні і складають близько 270 пунктів за 9 місяців.

В середині літа Центральний банк Росії в третій раз з початку року підняв процентну ставку до 8% річних, що стало найбільшим стрибком з 2009 року. Таке рішення було обгрунтовано зростанням споживчих цін на 7,8%, замість 6,5%, що вважаються максимально допустимими в 2014 році і інфляцією в розмірі 7,5% замість 4% запланованих.

Валютні резерви Центрального банку Російської Федерації так само скоротилися з початку року до $ 459,9 мільярдів проти $ 509,6 на початку року. Подібна негативна динаміка виникає лише вдруге в історії Росії з 1991 року і вперше з кінця 2009 року.

Знаковим стало так само рішення Міністерства фінансів про мораторій на надходження в НПФ РФ пенсійних внесків росіян і його продовження на 2015 рік. Таким чином, за рахунок пенсійних накопичень населення Росії, уряд планує підтримати національні банки і нафтогазовидобувні компанії, які потрапили під санкції. Різні джерела так само стверджують, що частина цих грошей може піти на Крим, адже регіон з населенням майже в 2 мільйони людей - потребує значних бюджетних витрат. В уряді заявляють, що розмір резервного фонду з пенсійних накопичень може скласти від 100 до 350 мільярдів рублів залежно від ситуації.

Вплив санкцій на промисловість РФ

Ефект від санкцій на сировинну, видобувну, переробну промисловість і машинобудування має більш довгостроковий характер, і може проявитися лише через деякий час. Поки що не можна назвати конкретні випадки істотного впливу санкцій на промисловість, в більшості ситуацій все зводиться до окремих випадків, коли російські компанії стикаються з труднощами в роботі через відсутність доступу до певних технологій. Найчастіше це стосується нафто- і газовидобутку, адже при розвідці і бурінні російські компанії не рідко вдаються до послуг іноземних партнерів. Так, в середині вересня, стало відомо, що американська компанія Exxon і російська Роснефть призупинили буріння свердловин в Карському морі в зв'язку з введеними санкціями. Однак підтвердження цього факту в офіційних джерелах не знайшлося, пізніше стало відомо, що з дозволу уряду США компанія продовжить роботи до 10 жовтня 2014 року, після чого згорне свою діяльність.

Незважаючи на санкції, індекс промислового виробництва в Росії в 2014 році перевищив аналогічні показники по відношенню до попереднього року, так негативна динаміка спостерігалася тільки в лютому і вересні, що є цілком закономірним для цих місяців.

Вплив санкцій на звичайних росіян

Велика частина населення Росії не заглиблюється в економічні та фінансові проблеми і багатьох з них хвилює питання про те, яким чином санкції заходу можуть відбитися на простому громадянинові Російської Федерації.

У короткостроковій перспективі відчути дії санкцій звичайним росіянам навряд чи вдасться. Єдиним відчутним зміною на даний момент можна вважати знецінення рубля, адже від нього залежить вартість всіх імпортних товарів, які завозяться в Росію, починаючи від іноземних кулькових ручок і закінчуючи автомобілями та електронікою.

Курс національної валюти здатний вдарити не тільки по вартості імпортних товарів, так само під дію потрапили туристичні компанії, які змушені проводити розрахунки зі своїми закордонними партнерами в іноземній валюті. За неофіційними даними, через проблеми і банкрутства ряду туристичних фірм в Росії, всього за 2 місяці з 16 липня по 15 вересня з проблемами зіткнулися майже 130 тисяч російських туристів. З них у близько 56 тисяч виникли проблеми із зворотними квитками і готелями. Так само через дії санкцій з 4 серпня припинила свою роботу російська лоукост авіакомпанія "Добролет", скасувавши всі свої рейси.

Масово вплив санкцій росіяни відчули лише після введення відповідних санкцій з боку Російської Федерації. На початку серпня, після указу президента Росії про заборону на ввезення всіх основних груп продуктів з країн, що приєдналися до санкцій проти РФ, почалося зростання цін на продукти харчування на внутрішньому ринку. Так, за даними Федеральної антимонопольної служби, подорожчання найбільше торкнулося м'ясо, ціни на м'ясні продукти зросли від 20% до 40%, слідом йдуть молочні продукти (особливо сири), овочі і фрукти. Рітейлери в свою чергу відзначають, що через зростання цін продажу в середньому скоротилися на 20-25%.

Як західні санкції можуть вплинути на Росію в майбутньому

В умовах стрімко зростаючого населення і світової глобалізації - економіка стала найбільш важливою складовою будь-якої держави. Світові ринки взаємодіють і розвиваються, як єдиний організм, здатний швидко реагувати на зміни. Практика введення санкцій проти окремих держав показала що, незважаючи на значущість їхніх економік у світовій системі, "організм" досить швидко встигає пристосуватися до нових умов, в разі втрати конкретного ринку.

З огляду на масштаб економіки, повністю виключити Росію з міжнародної системи економічних відносин (як наприклад Північну Корею) неможливо, багато в чому завдяки сировинній базі. Але покладатися на попит на корисні копалини, в якості основної всієї економіки - абсолютно не вірно, і не тільки через їх не необмежених запасів. Сьогодні сировинна економіка вважається найбільш примітивною і, як можна побачити на практиці, найбільшого успіху в розвитку досягли саме ті країни, де власні ресурси в значній мірі або частково обмежені.

Говорячи простою мовою, маючи потужну сировинну базу на планеті, Росія володіє великим потенціалом для розвитку найсильнішої економіки в світі, процес побудови якої може бути сильно утруднений і уповільнений саме через санкції. Для розвитку вкрай важливі не тільки ринки збуту, а й нові технології доступ до яких так само може бути частково або повністю перекритий завдяки обмеженням.

В цілому санкції Заходу не загрожують крахом російській економіці і не здатні сильно вплинути на подальший розвиток країни найближчим часом. Але все ж, багато в чому їх дію має негативний вплив на майбутні перспективи і в нинішніх умовах уряду слід або домовлятися з країнами, які ввели і приєдналися до санкцій, або переглядати економічну модель всієї країни. У довгостроковій перспективі, при збереженні нинішніх тенденцій, санкції можуть дуже "боляче" вдарити як по економіці Росії, так і за звичайними росіянам.

Ромашова Анна Ігорівна

студент 3 курсу, кафедра фінансів, кредиту і банківської справи, Московський державний університет економіки, статистики та інформатики, РФ, м.Москва

E- mail: nuta[Email protected] rambler. ru

Шадріна Галина Володимирівна

Науковий керівник, канд. екон. наук, доцент кафедри бухгалтерського обліку, аналізу та аудиту, Московський державний університет економіки, статистики та інформатики, РФ, м.Москва

Відносини Росії і Заходу загострилися у зв'язку з ситуацією на Україні. Введення санкцій проти Росії почалося 17 березня 2014 року, коли США, які не згодні з діями Росії в ході української кризи, ввели санкції відносно високопоставлених російських чиновників. У той же день міністри закордонних справ Євросоюзу домовилися про введення санкцій відносно російських і українських офіційних осіб, яких вони вважали винними в «підриві територіальної цілісності України».

В кінці липня США і ЄС перейшли від точкових санкцій щодо окремих осіб і компаній до заходів проти цілих секторів російської економіки. В результаті санкцій Заходу в тій чи іншій мірі постраждали банківський, оборонний і енергетичний сектори. Останнім випадком застосування подібної практики стала вереснева хвиля санкцій. Відповіддю Росії став указ Президента Володимира Путіна про застосування спеціальних економічних заходів для забезпечення безпеки країни. Імпорт ряду товарів з країн, які ввели санкції відносно Росії, обмежений на рік. До цих країн належать США, ЄС, Канада, Австралія та Норвегія.

24 вересня Всесвітній Банк опублікував звіт, в якому вказав, що російська економіка стагнує. У порівнянні з 2014 роком, коли зростання російської економіки складе 0,5%, економіка скоротиться на 0,9% в 2015 році і на 0,4% в 2016 році, «в результаті чого в російській економіці наступить затяжна рецесія». Згідно з песимістичним сценарієм, російські підприємства і банки будуть стикатися з дедалі більшими обмеженнями в плані доступу до міжнародних ринків капіталу, що призведе до подальшого зростання вартості запозичень і зниження інвестиційної активності. Європейський банк реконструкції і розвитку оцінює в $ 75 млрд. Відтік капіталу з Росії в першій половині 2014 року. Крім того, Європейський Банк Реконструкції та Розвитку (ЄБРР) зазначив труднощі для зовнішньої торгівлі Росії, вважаючи, що вона, «швидше за все, буде переорієнтована зі країн Заходу на держави Азії і Латинської Америки».

За оцінками експертів, європейські санкції будуть коштувати Росії 23 мільярди євро в 2014 році і 75 мільярдів євро в 2015 році. Однак країни ЄС, в свою чергу, теж постраждають від обмеження доступу РФ до фінансового ринку, А також від заборони на постачання зброї, товарів і технологій подвійного призначення. За оцінкою Єврокомісії, втрати ЄС можуть скласти 40 мільярдів євро в цьому році і 50 мільярдів в 2015 році. Можливі санкції з боку Росії викликають особливе занепокоєння у економічно вразливих країн, зокрема, у Італії. Обмеження експорту в Росію серйозно позначиться на сільськогосподарському секторі Італії, заявив міністр сільського господарства Мауріціо Мартіна. Скорочується кількість робочих місць. Наприклад, Східний комітет німецької економіки повідомляє, що санкції поставлять під загрозу 350 тисяч робочих місць на підприємствах, які залежать від німецько-російських торговельних відносин.

Існує ряд неявних наслідків санкцій Заходу, які можуть істотно ускладнити діяльність російських компаній. Серед них: ускладнення доступу компаній до фінансування, позови до російських державним компаніям, зниження кредитного рейтингу Росії і російських облігацій, антидемпінгові заходи ЄС проти російських виробників, обмеження доступу до технологій. Розглянемо дані наслідки докладніше.

Однією з проблем ускладнення діяльності російських підприємств стало погіршення умов фінансування для великих російських компаній на зовнішньому ринку. Вони активно працюють зі своїми боргами і часто шукають фінансування на зовнішньому ринку. Однак на сьогоднішній день переговори про отримання кредитів, особливо за участю американських банків, проходять набагато важче. В особливій зоні ризику через цій ситуації знаходяться нафтогазові компанії і металурги. Для сировинних компаній важливим моментом може стати необхідність скорочувати капітальні вкладення.

Страждають від нестачі зовнішнього фінансування і російські банки. У зв'язку з введеними санкціями, вони зіткнулися з обмеженням можливості зовнішніх запозичень. «У зв'язку з введенням обмежувальних заходів з боку ЄС і США для вітчизняного фінансового сектора гостро постала проблема з фондуванням і ліквідністю, що штовхає процентні ставки вгору», - говорить аналітик управління інвестиційних операцій Ланта-Банку Роман Єрмаков. Утруднений доступ до зовнішнього фінансування відіб'ється на динаміці всього банківського сектора. На сьогоднішній день перед банками стоїть проблема з валютною ліквідністю. Також, аналітики відзначають, що локальний борговий ринок в 2014 році через відтік коштів нерезидентів і заморожування пенсійних накопичень також не дає можливості для залучення ресурсів.

Внаслідок цього змінюється депозитна політика банків. Російські банки зіткнулися зі зниженням темпів зростання вкладів населення в 2014 році. Депозити фізичних осіб формують близько 50% від обсягу коштів клієнтів в російських банках. За даними ЦБ РФ, за вісім місяців 2014 року приріст депозитів фізосіб склав всього 0,9% проти 10,8% за аналогічний період минулого року, відзначає головний аналітик Промсвязьбанка Дмитро Монастиршін. Депозитна політика російських банків сьогодні спрямована на активне залучення коштів. В умовах дефіциту джерел фінансування банки намагаються залучити кошти клієнтів за рахунок підвищення ставок за вкладами. Потрібно відзначити, що за останній час сильно зросла собівартість залучення грошей: в середньому ринкова ставка за вкладами фізосіб зросла з 9 до 11% річних в рублях, а середня максимальна ставка топ-10 російських банків за вкладами в рублях за підсумками третьої декади жовтня досягла 9 , 72% річних (на початок року вона становила 8,31%) у порівнянні з 9,6% річних у другій декаді, досягнувши свого річного максимуму. Ставки за корпоративними депозитами також зросли: на перше жовтня 2014 року максимальну ставку пропонував Россельхозбанк. Її розмір склав 11,02% річних. Банки також шукають альтернативні внутрішні джерела, наприклад, залучення коштів НПФ і страхових компаній. Ще одна причина зростання ставок по депозитах - підвищення ключової ставки Банком Росії. З початку року регулятор чотири рази підвищував ключову ставку. Останній раз ключова ставка на 1,5 п.п. була підвищена і з 5 листопада складає 9,5%. Однак це ще не межа. 11 грудня відбудеться наступне засідання Ради директорів Банку Росії, на якому буде розглядатися питання про рівень ключової ставки. На думку аналітиків, ключова ставка поки не дає приводів для зниження ставок за залученими коштами клієнтів. Змінюється і кредитна політика банків: вартість залучення коштів зростає, а значить, зростають і ставки по кредитах.

Наступна проблема російських підприємств - позови щодо російських компаній і, в першу чергу, проти кримських підприємств, так як націоналізовані об'єкти - це великі підприємства, які мали не тільки іншу юрисдикцію, а й міжнародних партнерів, наприклад 27 листопада 2013 року між українськими компаніями « води України »і« Чорноморнафтогаз »і італійської Eni і французькою EdF підписали багатосторонню угоду про розподіл продукції, що видобуватиметься на нафтовому родовищі Суботіна і родовищах, які будуть відкриті після розбурювання структур Абіха, Кавказька та маяковий, розташованих на шельфі Криму. Видобуток нафти за базовим сценарієм очікується на рівні 2 мільйонів тонн в рік, за оптимістичним - 3 мільйони тонн. На сьогоднішній день поки не ясно, як будуть реалізовуватися ці угоди в нових умовах і чи будуть вони взагалі реалізовані, однак незадоволені закордонні партнери можуть зажадати компенсацію.

Крім цього, існує ймовірність вимоги компенсацій з боку уряду України в зв'язку з втратою нею активів, що раніше належали державі. Серед них: «Кримгаз», «Кримські генеруючі системи», суднобудівний завод «Море», Тарханкутська і Донузлавська ВЕС.

Таким чином, варто готуватися до позовів уже зараз, адже якщо до них додадуться втрати від упущеної вигоди, то суми втрат можуть досягати десятків мільярдів доларів.

Важливою проблемою в сучасних умовах стає обмеження доступу до технологій. Доступ до технологій, особливо до технологій мобільного безпеки і технологій подвійного призначення, може бути обмежений. Буде розширено список обмежень на продажу сучасних технологій російським компаніям, Від чого постраждають Сколково, РВК і «Роснано». Прямі збитки будуть несуттєвими, однак непрямі, особливо в довгостроковому періоді, виявляться величезними. Наприклад, «Роснано» планує до 2020 р стати одним зі світових лідерів з інвестицій в високотехнологічний сектор, але без доступу до самих технологій такі інвестиції не матимуть сенсу.

Крім того, відзначимо скандал, що розгорівся навколо SWIFT - спільнота всесвітніх міжбанківських фінансових телекомунікацій, яке є лідером серед систем сполучення між банками. У Росії співтовариство налічує понад 600 учасників, включаючи Банк Росії і найбільші банки. На сьогоднішній день наша країна знаходиться на 2 місці після США за кількістю користувачів в співтоваристві.

Деякі експерти вважають, що скандал навколо SWIFT може повторити історію, що сталася на російському ринку в зв'язку з відключенням від Visa і MasterCard ряду банків, до якого наша країна виявилася не готова. Так чи інакше, необхідно відзначити, що який би варіант заміни SWIFT не був вибраний ЦБ РФ і учасниками ринку, розробити його необхідно найближчим часом, так як запасний варіант системи передачі платежів усередині країни і за кордоном сьогодні просто необхідний.

Викликає серйозні побоювання і відтік капіталу з Росії. Стаття в «Уолл-стріт джорнел» від 20 серпня 2014 г. «Особняки в Англії як і раніше залучають багатих росіян» зазначає, що під враженням західних санкцій в першій половині 2014 російські інвестиції в купівлю британської нерухомості склали вже 336 млн. фунтів, що в два рази перевищує обсяг інвестицій за весь 2013 рік. На тлі зростання геополітичної напруженості Росія в поточному році зазнала значний відтік капіталу. За перше півріччя 2014 року досяг $ 74,6 млрд. У першому кварталі відтік склав $ 48,8 млрд, у другому - $ 25,8 млрд. ЦБ РФ не виключає, що відтік капіталу з РФ в 2014 році може перевищити $ 90 млрд. Згідно з прогнозом Мінекономрозвитку, відтік капіталу з РФ в 2014 році може скласти від $ 90 млрд до 120 млрд..

Однак, необхідно зазначити, що санкції США і ЄС підштовхнули нашу країну до реалізації програми з імпортозаміщення, яка покликана захистити російську промисловість. Уряд Росії має намір перебудувати економічну модель розвитку і перейти на імпортозаміщення технологій в стратегічно важливих галузях, використовуючи внутрішні джерела зростання. У червні цього року Мінпромторг провів аналіз, в результаті якого було виявлено, що найбільш перспективними з точки зору імпортозаміщення є верстатобудування (частка імпорту в споживанні за різними оцінками понад 90%), важке машинобудування (60-80%), легка промисловість (70 90%), електронна промисловість (80-90%), фармацевтична, медична промисловість (70-80%), машинобудування для харчової промисловості (60-80%). Імпортозаміщення в цих та інших галузях можливо тільки в разі наявності відповідних вільних виробничих потужностей і конкурентоспроможних підприємств, які можуть запропонувати якісну продукцію за ринковими цінами. У довгостроковій перспективі зниження імпортної залежності можливо за рахунок інновацій і стимулювання інвестицій в технічні галузі та створення нових виробництв.

Звичайно, не можна заперечувати, що на сьогоднішній день російська економіка сильно залежить від поставок імпортного обладнання та продукції. У багатьох стратегічних галузях промисловості частка споживання імпорту оцінюється на рівні понад 80% і створює потенційну загрозу як для національної безпеки, так і для конкурентності української економіки в цілому. За оцінкою Мінпромторгу, в разі успішної реалізації продуманої політики імпортозаміщення до 2020 року можна розраховувати на зниження імпортозалежності з різних галузей промисловості з рівня 70-90% до рівня 50-60%. А в ряді галузей можливий вихід на більш низькі показники. Таким чином, ситуація, що склалася - це не тільки загроза, а й можливість для реалізації стратегії прискореного підйому вітчизняного виробництва в багатьох галузях.

Список літератури:

1. Можливі втрати Росії від санкцій оцінили в 100 мільярдів євро // ТОВ «Лента.Ру». - 1999. - [Електронний ресурс] - Режим доступу. - URL: http://lenta.ru/ (дата звернення 20.10.2014).
2. Всесвітній банк прогнозує в РФ довгу рецесію в разі посилення геополітичних ризиків // Інформаційне агентство Росії ТАСС. - 2014. - [Електронний ресурс] - Режим доступу. - URL: http://itar-tass.com/ (дата звернення 20.10.2014).
3. Глава МЗС Польщі: ЄС поки не буде пом'якшувати санкції проти Росії // МІА «Росія сьогодні». - 2014. - [Електронний ресурс] - Режим доступу. - URL: http://ria.ru/
4. Контрсанкціі: скільки це коштує нам і Європі? // Центр політичного аналізу. - 2014. - [Електронний ресурс] - Режим доступу. - URL: http://tass-analytics.com/ (дата звернення 20.10.2014 р).
5. Косово приєдналося до санкцій проти Росії // TOPNEWS.RU. - 2006. - [Електронний ресурс] - Режим доступу. - URL: http://www.topnews.ru/ (дата звернення 20.10.2014 р).
6. Ліки від залежності // Інтернет-портал "Російської газети". - 1998. - [Електронний ресурс] - Режим доступу. - URL: http://www.rg.ru/ (дата звернення 20.10.2014).
7. Нікітіна Л. Сезон полювання на вкладників відкритий // ЗАТ «Коммерсант. Видавничий будинок". - 1991. [Електронний ресурс] - Режим доступу. - URL: http://www.kommersant.ru/ (дата звернення 08.11.2014).
8. Про ключовий ставки Банку Росії // Прес-служба Банку Росії. - 2000. - [Електронний ресурс] - Режим доступу. - URL: http://www.cbr.ru/ (дата звернення 08.11.2014).
9. ЦБ РФ не виключає, що відтік капіталу з РФ в 2014 році може перевищити $ 90 млрд // Інформаційне агентство Росії ТАСС. - 2014. - [Електронний ресурс] - Режим доступу. - URL: http://itar-tass.com/ (дата звернення 20.10.2014).
10. 8 прихованих проблем для Росії від санкцій ЄС і США // ВГТРК. - 2011. - [Електронний ресурс] - Режим доступу. - URL: http://www.vestifinance.ru/ (дата звернення 20.10.2014 р).